حاسبة نسبة شارب

نسبة شارب هي مقياس يستخدم لتقييم أداء الاستثمار مقارنةً بمخاطره. طُوِّرت من قبل الحائز على جائزة نوبل ويليام إف. شارب، وهي أداة أساسية في ترسانة المستثمرين، مما يسمح لهم بفهم عائد الاستثمار مقارنةً بمخاطره.

الخلفية التاريخية

تهدف نسبة شارب، التي قدمها ويليام إف. شارب عام 1966، إلى قياس أداء الاستثمار عن طريق ضبطه وفقًا لمخاطره. كلما ارتفعت نسبة شارب، كان عائد الاستثمار المعدل حسب المخاطرة أفضل.

صيغة الحساب

صيغة نسبة شارب هي:

\[ \text{نسبة شارب} = \frac{R_p - R_f}{\sigma_p} \]

حيث:

• \(R_p\) هو عائد المحفظة،
• \(R_f\) هو المعدل الخالي من المخاطر،
• \(\sigma_p\) هو الانحراف المعياري لعائد المحفظة الزائد.

مثال على الحساب

إذا حققت محفظة عائدًا بنسبة 12%، وكان المعدل الخالي من المخاطر 5%، وكان الانحراف المعياري لعائد المحفظة الزائد 10%، فإن نسبة شارب تُحسب على النحو التالي:

\[ \text{نسبة شارب} = \frac{12\% - 5\%}{10\%} = 0.7 \]

أهمية وسيناريوهات الاستخدام

تستخدم نسبة شارب على نطاق واسع من قبل المستثمرين لتحليل العائد المعدل حسب المخاطرة للاستثمار. إنها مفيدة بشكل خاص لمقارنة أداء الاستثمارات أو المحافظ المختلفة.

الأسئلة الشائعة

1. ماذا تشير نسبة شارب الأعلى؟

   • تشير نسبة شارب الأعلى إلى عائد أفضل معدل حسب المخاطرة للاستثمار.

2. هل يمكن أن تكون نسبة شارب سالبة؟

   • نعم، تشير نسبة شارب السالبة إلى أن المعدل الخالي من المخاطر يتجاوز عائد المحفظة.

3. هل الانحراف المعياري الأعلى أو الأدنى أفضل عند حساب نسبة شارب؟

   • الانحراف المعياري الأدنى أفضل لأنه يشير إلى تقلب أقل، وبالتالي مخاطر أقل لعائد الاستثمار.

تساعد هذه الآلة الحاسبة على حساب نسبة شارب، مما يجعلها في متناول المستثمرين لتقييم الأداء المعدل حسب المخاطرة لاستثماراتهم بكفاءة.